去年年底，征求意见稿发布之后，包括中央监管层、地方监管部门都对非法集资进行了排查和打击，合法合规成为P2P行业今年发展的关键词，而除了不做资金池、不期限错配、不自融等保持平台中介性质的硬性要求，选择符合条件的银行业金融机构作为资金存管机构成为P2P行业的隐形门槛。无独有偶，在去年7月18日央行发布的《关于促进互联网金融健康发展的指导意见》中也提到了进行银行资金存管。可见，资金存管的重要性毋庸置疑。

    据相关统计数据显示，截至5月15日，目前有109家平台与相关银行签订了资金存管协议，签约率约占正常运营平台数量的4.57%，较4月份小幅提升63个基点仍不足5%。行业内已有多达31家银行介入P2P资金存管领域，其中华兴银行签约20家平台高居榜首，民生银行、江西银行分别签约18家、11家平台分列二、三位。由于银行机构对于P2P平台的筛选还是比较严格的，在前期会对平台进行尽职调查，会对包括股东背景、高管团队、风控模式、市场地位、系统投入、IT安全等多个方面进行考察，所以首批签约银行存管的平台数量较少。

    资金存管对接的难点在于银行内部需要走流程，同时监管细则还未正式出台，导致速度较为缓慢，所以目前完成了资金存管合作的平台只有极少数，这在一定程度上体现了银行的谨慎态度。资金存管涉及资金流转管理和银行信誉，银行需要对其对接的平台做好风险和信誉预估。因此，银行对平台的业务合规性、风控管理、团队资质和投资者保障等方面的考量非常严格，优质平台一般而言会成为银行的优先合作对象。

    银行资金存管是今年网贷行业最大的合规目标，也是最大的行业门槛。作为首批签约银行存管的公司之一，小宝金融表示，自平台创立伊始，就引入资金存管体系，确保平台不触碰用户交易资金。监管征求意见稿出台后，小宝金融与银行积极洽谈存管业务，目前已取得了一定的进展。据悉，小宝金融已跟广东华兴银行签署了协议，正在对接系统。目前已经完成了70%的系统建设，剩下30%还在调试阶段。另外，小宝金融在第三方支付+银行联合存管方面也在对接，看看哪种模式会更好。

    小宝金融相关负责人介绍，上线资金存管，实现了用户资金与平台运营资金的全面隔离，每一位用户都将开通独立的银行存管子账户。在资金存管模式下，用户的每笔投资行为，均需由用户发起交易指令，银行按照指令进行资金划转。另外，平台接入银行存管系统后，用户的注册过程会更加繁琐，银行对实名认证的要求也会更高，一定程度上会影响用户体验。对此，小宝金融表示，虽然用户体验有所下降，但从长远来看，投资人的资金可以得到充分的保障。

    虽然当前的监管没有明确提出P2P行业准入门槛，但是真正实行资金存管，不亚于注册资金、实缴资金的要求，这一征求意见稿中的隐形门槛也逐渐浮出水面，让业界了解到监管的高明和良苦用心。