近日，零壹研究院与P2P日报联合发布“P2P上半年成交额百强榜”。榜单中2016年上半年成交额破百亿的平台共五家，以红岭创投等老牌平台为主。另表中前30家平台贷款余额合计2,850亿，占到整个行业的34.5%左右，马太效应持续突显。惊喜的是，在破十亿的平台中我们看到了如壹佰金融这样的新面孔。

2016年P2P进入严整顿期，P2P平台纷纷收缩业务，将更多精力放在了“合规化”改革上，虽如红岭创投等老平台依然可以借助流量积累、资产优势在成交量上保持均衡的走势，但如壹佰金融这样的新平台也乘势借监管东风在激烈竞争的P2P市场中博得自己一席之地。

监管下P2P行业重回金融本质

自2015年末进入严监管时期后，P2P平台数量就不断减少，除暴雷、跑路的平台外，因市场竞争愈发激烈、监管收缩导致行业的门槛越来越高更是有不少平台选择主动清退。网贷之家联合盈灿咨询发布的《P2P网贷行业2016年6月月报》中显示，截至2016年6月底，网贷行业正常运营平台数量为2349家，相比5月底下降了47家。

“严监管时代是良币驱逐劣币的时代。”壹佰金融创始人兼CEO洪建荣说道，“壹佰金融上线当月冲进网贷之家月成交额百强榜在意料之中，而后能持续保持在网贷之家月度成交易额百强榜就有些超出意外，这得益于投资人对平台的认可和持续的热情。”

在强调资本、流量的互联网金融行业，壹佰金融毕竟是新平台底子薄，此次能出现在零壹研究院与P2P日报联合发布的“P2P上半年成交额百强榜”中，且能在全国3000多家新老平台内以累计成交额这一对新平台极不利的统计口径排名62，在深圳排名第15，这是受到了监管的利好，好的监管会把好的平台推到前面来，落后的、不适合的自动淘汰，这着是投资人的选择，也是市场的选择。同时，此次壹佰金融进入“P2P上半年成交额百强榜”也是给P2P行业的新平台打了一针强心剂，这表示在合理的行业规则下，新平台依然有突出重围的机会，这也和普惠金融“丰富金融市场层次和产品”的政策指引相符。

据洪建荣介绍，在P2P平台向“合规”靠拢的改造运动中，壹佰金融和华兴银行签订了资金存管协议且资金存管的上线即将进入实质操作阶段，同时壹佰金融也在积极对接和险企的合作，希望把P2P和互联网保险有机结合起来，在去担保、去刚兑的市场大环境以及监管要求下去思考更多保障投资人权益的方式。

资产风险、资金流动性风险是监管前P2P平台最需要担心的问题，而在e   租宝等重磅爆雷事件后监管来临，政策性风险取而代之成为平台最大的风险。洪建荣表示，金融关乎民生，普惠金融也写进了“十三五”规划，我国领导人在不同场合也都提到了普惠金融。从金融角度提升社会福利、增强社会保障、扶贫和保护弱势群体，向普罗大众提供更好、更便捷、更安全的金融服务是普惠金融的核心任务。P2P作为普惠金融的主要参与角色，需要一定的规则来限制，于P2P来说，好的监管会形成好的市场竞争机制，让好的企业脱颖而出。

前e   租宝时代P2P乱象丛生很大程度上是监管的落后给予了别有用心的企业经营者操作的空间，在无序竞争的行业环境下，不法分子利用信息不对称、虚假营销等手段在获利的同时伤害了P2P行业的形象，更伤害了投资人的信心。

此次壹佰金融成功挺进零壹研究院与P2P日报联合发布的《P2P上半年成交额百强榜》，是在监管整顿期合规平台实力的客观展现，P2P行业劣币当道的局面已成为历史，互联网金融也重新回归金融本质。

资本实力为基础，风控变革为驱动

纵观壹佰金融建立伊始至今围绕风控进行的变革，无一不是建立在深厚的资本实力基础上。

洪建荣表示，在前e   租宝时代P2P的无序环境下“良币”是劣势的。在“良币”平台专注风控、打磨产品的时期，“劣币”平台是在大规模的做线下推广、虚假营销等不合规的动作。

所以在前e   租宝时代资本力量无法突显，专业力量没有突显，合规经营更没有突显。但在监管收缩期、行业合规化的背景下，资本实力可以发挥出应有的力量，更好地为投资人服务、为平台服务。壹佰金融作为两家主板上市公司旗下的互联网金融平台并由诺德投资股份有限公司占股40%为第一大股东，在互联网金融回归金融本质的趋势下，资本优势会凸显的更加明显。

据洪建荣介绍，壹佰金融平台成立之初就成立了投资人监督委员会并由投监委成员选举熊科淼（澳洲上市公司董事会主席）为投监委主席。投监委是在平台有待收的投资者投票组建的非营利性社会团体，投监委独立于平台，本着对平台全体投资人负责的态度，在平台授权范围内依法独立行使监督权，通过监督平台发标的真实情况、参与项目实地考察和对平台运营提出建议等行使投监委权利。

在投监委成立、投监委主席选举出来之后，投监委委托广东华雅律师事务所代表投资人进行风控复核。洪建荣表示，在初期大部分项目都会出具《风控复核法律意见书》，未来则会由由广东华雅律师事务所对每一个项目进行审核并出具《风控复核法律意见书》。广东华雅律师事务所只有在复核没有问题的情况下，才会出具《风控复核法律意见书》。同时广东华雅律师事务所要向投监委与投资者负责。

这使得壹佰金融以“投资人风控”领先于不透明的“平台风控”，以“他风控”领先于单薄的平台“自风控”，以全面的“风控复核”领先于行业普遍采纳的“单一风控”。正是“投资人风控”“他风控”“风控复核”的系统风控模型，帮助壹佰金融在上线至今累计超过14亿成交量、累计用户数超40万，平台待收（利息与本金）近6亿元的情况下依然保持坏账、逾期均为0的的佳绩。

无论是网贷之家的榜单，还是零壹财经研究院的榜单，表面上看是对壹佰金融所取得成绩的认可，实际上表现出来的是在监管逐渐完善、行业逐渐成熟下网贷第三方研究机构对壹佰金融模式的认可，壹佰金融会坚定“合规”原则利用资本实力做更多有助于普惠金融的尝试。洪建荣强调，互联网金融是个飞速发展的行业，虽监管整顿期让整个行业的发展速度暂时降下来，但随着合规化进程的加速，“良币”将继续扩大领先优势。