当前，中国互联网金融发展处在一个非常关键的时刻。今年年初以来，一些人误认为互联网金融是非法集资的温床，甚至直接认为其就是集资诈骗。自2015年7月18日央行等十部委发布《关于促进互联网金融健康发展的指导意见》以来，终结互联网金融野蛮生长的法治化、规范化举措正在逐步落实中。随着整顿全国上下正在部署和举行一场声势浩大的打击非法集资、互联网金融风险整治行动。互联网金融发展到了最艰难的时刻，恰恰在这一时刻危中有机，否极泰来，互联网金融迎来历史性的转折点。

无论对于地方财税和就业保障的增加，还是对于民营企业、中小微企业的发展，民间金融都有着极其重要的拉动作用。在10年前，中国的民间投资在整个社会投资中的比例只有40%有余。现在，民间投资已经占到了60%以上。这10多年来，民间投资真正成为大力推动中国经济发展的一个重要引擎，这个引擎一旦熄火，中国经济社会发展就可能出现严重的问题。

中国互金，正在走向更健康的发展

过去互联网金融的发展积累了很多宝贵的经验，并形成了良好的金融基础设施框架。只要通过打击非法集资和专项整治行动，清理金融生态环境的“杂草”和“老鼠屎”，中国互联网金融将会迅速走出更加健康的一条道路。

首先，互联网金融的技术创新，从模仿引进已转向自主创新。这几年，全球技术创新越来越同步化，移动互联网让中国和美国几乎没有距离感，我们几乎可以同时跟进最新科技的发展。互联网的技术创新，正在夯实中国金融变革的基础设施，尤其是大数据、云计算、物联网、区块链和人工智能等技术应用在金融领域正逐步深入。

其次，我国金融消费者经过这一轮市场教育逐渐走向成熟。他们处在这个金融生态环境中，并且被危机打醒，应该会吃一堑长一智。互联网技术的发展，让每个人都有了更快捷的学习方式，金融教育有了普及的方法。现在最需要的就是风险的教育，金融消费者要知道投资有风险，要懂得承担自己的责任和具有风险控制能力。

再次，互联网金融行业现在正在进行一轮洗牌。从“草根探路”到“大佬围猎”，传统行业的大佬，如海尔、万达等正纷纷转型升级，产业链延伸到金融领域，设立互联网金融公司和平台；而互联网金融领域早期平台如陆金所、宜信、诺诺镑客等经过几年发展，已经发展出一定规模，成交量和用户数量已经达到一定量级，品牌号召力较大。新老巨头将会在未来的行业变动中，进一步巩固地位优势，“二八分化”下，洗牌有利于行业进一步发展。

最后，互联网金融的行业自律与监管。目前，行业内除了有中国互联网金融协会和各省、市互联网金融有关协会，还有像互联网金融千人会俱乐部这样的非官方组织以及学术社团和产业联盟等。对于形成行业规则，应有一种发现机制、演进机制，不能只靠政府来制定规范。通过行业公约、行业标准引导互联网金融行业发展，是检验行业组织能力的一个非常重要的方面，找到已有各种模式相应的监管机构和责任主体，对于行业奠定金融基础设施的软环境非常关键。

中国互金，还有更大的支撑

第一，互联网金融的所有优势到现在依然还有发挥的空间。尤其是以2013年为节点，国家及时地把握住了这个历史性的机会，提出“互联网+”行动计划。其中，就明确把“互联网+普惠金融”列进这个计划之中。“互联网+”的空间有非常大的想象力和实际市场价值，互联网金融现在还处于早期探索阶段，“互联网+”的巨大潜力依然没有被完全挖掘出来。

第二，互联网金融推动民间金融转型升级的任务还没有完成。现在很多伪P2P和所谓“线下P2P”被关闭，但又继续躲到地下终端，他们不再披P2P的马甲，不再披互联网金融的马甲，继续开展所谓线下理财和民间借贷，但这是一种历史的倒退。所谓线下理财、“线下P2P”等卸掉互联网金融这个马甲之后也存活不了多久。因为互联网金融的大潮已经告诉人们，未来的趋势必然是基于互联网来开展业务。推动中国民间金融转型升级，依然要使用互联网思维、方法和技术。

第三，国家要打造经济社会的新引擎、新动能，必须要有新的金融模式、金融业态。尤其是要推动大众创业、万众创新。没有小而美的小微金融的支持，创业者只能停留在幻想阶段。最近传言“中关村创业大街的咖啡凉了”，是因为投资者不敢轻易投资。要转型升级尤其是开展“双创”，需要互联网金融的支持，因为互联网金融可提供更多的直接融资方式，提供更快捷的小额资金支持，这是传统金融多年来无法实现的目标。互联网金融的作用依然值得继续探索和发挥。

互联网金融迎来历史性拐点

黎明前的时间总是最黑暗的，打着“互联网金融”旗号，实施金融诈骗的恶性平台为整个行业带来巨大的伤害，随着国家监管力量介入，越来越多的伪平台被剔除，还有大量小平台的主动良性退出，行业的整体合规性正在明显提升。

投资者的理性精神越来越强的时间，正是优质平台的更大发展的好时机。例如前文提到的诺诺镑客，作为互联网金融借贷领域的“元老骨灰级”平台，7年之久的诺诺镑客，始终坚持挖掘最优质资产，按照监管意见最大的合规范围稳健经营，2015年A轮海通证券投资之后，诺诺镑客应该更高速的发展，而从陆金所、招商银行、阿里巴巴等巨头公司引入高级管理人才，更为诺诺镑客的进一步发展储备充分的智力支持。

现在是互联网金融发展一个否极泰来的转折点，行业发展的利空基本出尽，互联网金融已经触底，即将开始反弹进入一个上升通道。互联网金融的下半场应该“不忘初心，继续前进”，通过技术创新和制度创新双轮驱动，探索服务实体经济、缓解中小企业融资困难的方式，逐步实现普惠金融的目标。